¿Qué son los Fondos de Inversión?
Para hablar de los fondos de inversión nos remontaremos a su origen, Holanda en el siglo XVII, allí existían las “Administratie Kantooren” que eran entidades que desempañaban la función de intermediarios financieros y seguían ciertos parecidos en los principios de lo que hoy se denomina como fondo de inversión. No es hasta el año 1957 cuando se lanza el primer fondo de inversión con las similares características como hoy lo conocemos.
En economía existe un principio básico que afirma que el dinero si no se mueve pierde su valor. Esta es la razón por la cual la gente prefiere tener su dinero rentando mediante cualquier tipo de herramienta financiera antes que tenerlo guardado en un cajón de casa en donde pierde su valor poco a poco. Cuando nos referimos a perder valor no nos referimos a que un día en el billete aparezca escrito 20 euros y dentro de unos años se vea un 10 en vez del 20 sino que el precio de la vida se va encareciendo y lo que hoy podemos comprar con un billete de 20 euros va a ser más que lo que podamos comprar con ese mismo billete dentro de unos cuantos años. A este fenómeno se le conoce como “devaluación monetaria”.
Para evitar que suceda este fenómeno, la gente opta por invertir su dinero de diversas maneras; comprando bienes que se revalorizarán con el tiempo, dejando el dinero en el banco a un tipo fijo de interés rentable o invirtiendo en lo que se denomina “fondo de inversión”. Cuando hablamos de un fondo de inversión, estamos haciendo referencia al grupo de personas que aportan una cantidad individual unitaria a un fondo común con la finalidad de sumar una gran cantidad de dinero y así obtener lo que en economía se denomina “poder de mercado”. El poder de mercado es la capacidad que poseen determinado agentes económicos respecto a sus proveedores, es decir, un inversor con 3.000 euros aportados por sí mismo no tiene poder de negociación frente a un proveedor de servicios financieros. Por el contrario si juntamos a 1.000 inversores que aportan 3.000 euros cada uno, obtendremos 3 millones de euros y con esa cantidad de dinero el poder de negociación frente a un banco o entidad financiera aumenta considerablemente.
Los fondos de inversión son herramientas financieras en las que los individuos buscan una misma finalidad, la rentabilidad. El fondo de inversión se encarga de reunir el dinero de todos los inversores y negociar con las entidades financieras las mejores condiciones para esa suma de dinero. Por lo general, los fondos de inversión suelen diversificar su cartera de operaciones, es decir, casi nunca se van a decantar por apostar todo el dinero a una misma inversión. Suelen optar por activos monetarios, bonos, acciones y diversos instrumentos financieros que garantizan una diversificación de las oportunidades y por tanto del riesgo.
Una de las ventajas fundamentales de los fondo de inversión es que por norma general suelen estar gestionados por profesionales de las finanzas, auténticos gurús económicos que buscan la mejor de las inversiones con el capital aportado por los inversores. Este hecho provoca que cualquiera puede participar independientemente de los conocimientos de economía financiera que posea, tan solo ha de aportar la cantidad solicitada por el fondo de inversión y pasa a formar parte del mismo. Las participaciones en un fondo de inversión son objeto de comercialización y pueden venderse y comprarse libremente sin ningún tipo de problema. En la actualidad existen varios tipos de fondo de inversión; los fondos garantizados, los fondos de renta fija, los fondos de renta variable y los de inversión mixtos.
¿En que Fondos Invertir?
La pregunta más repetida que se formula cuando un inversor decide participar en un fondo de inversión es ¿en qué fondos invertir? Ante esta cuestión nacen múltiples respuestas que se ven en gran parte influenciadas por las preferencias personales de cada uno de los diferentes clientes. El mejor fondo de inversión es aquel que se ajusta a nuestras necesidades personales y sobre todo a nuestras capacidades económicas, es evidente que por muy bueno que sea un fondo de inversión, si nos solicitan 50.000 euros para participar en él y tan solo tenemos 10.000 no vamos a poder entrar a formar parte de él. Por tanto el aspecto económico es uno de los grandes limitadores a la hora de elegir el fondo de inversión que mejor se ajusta a nuestras necesidades.
Por otra parte está lo que en economía se denomina aversión o propensión al riesgo, cuando hablamos de estos términos nos referimos a la capacidad de admisión de riesgo que posee un individuo, es decir, cuanto está dispuesto a arriesgar un cliente por obtener beneficios en sus operaciones financieras. Por lo general la mayoría de las personas son aversas al riesgo ya que prefieren operaciones menos riesgosas aun a sabiendas de que obtendrán unos menores rendimientos. Cabe destacar un hecho curioso que sucede en la escala social de todas las culturas, las personas más ricas, las que tienen mayores fortunas son menos aversas al riesgo y no tienen tanto “miedo” a realizar inversiones de mayor riesgo.
En cuanto a los distintos tipos de fondos de inversión hay que decir que los que mayor riesgo guardan son los fondos de inversión de renta variable, seguidos de los mixtos y por último los fondos de renta fija. Para aquelos clientes que prefieran una inversión tranquila y sin sobresaltos, la mejor opción sería optar por fondos de renta fija mientras que para los que busquen una oportunidad de alcanzar una alta rentabilidad lo mejor serían los fondos de renta variable.
Siempre que un inversor decida colocar su capital en el mercado financiero, si no tiene un conocimiento acerca del funcionamiento de dichos mercados ha de solicitar la ayuda de un asesor financiero el cual le orientará acerca de los fondos de inversión que mejor se adapten a sus necesidades, capacidades y preferencias personales. No siempre se va a encontrar el fondo perfecto ya que las fluctuaciones económicas hacen que las recomendaciones de los expertos financieros varíen en función de la situación económica. Cuando la situación de los mercados financieros es boyante y se mantiene una gran estabilidad con picos de crecimiento, los asesores recomiendan invertir a los clientes en fondos de inversión de renta variable o de renta variable garantizado en el caso de que sean un poco aversos al riesgo. En el caso de que la situación económica en los mercados financieros sea mala, siempre se va a recomendar que los clientes inviertan en fondos de renta fija para que no se produzcan pérdidas. Saber y conocer en qué estado se encuentra el mercado financiero es un elemento fundamental a la hora de realizar cualquier tipo de operación de inversión.
Cabe destacar que existen unos tipos de fondos de inversión que son los de renta variable y carácter internacional que son sin duda los más riesgosos para los clientes cuando la situación económica en los mercados financieros es inestable. Este tipo de fondo de inversión es el único que no se ofrece con una modalidad de rentabilidad mínima garantizada. En general un buen estudio del mercado nos ayudará a tomar la decisión correcta y más acorde a nuestra situación. Los expertos recomiendan que en ningún momento se han de realizar inversiones sin estudiar el mercado.
Preguntas Frecuentes sobre Fondos de Inversión
En la sección de Preguntas Frecuentes sobre Fondos de Inversión encontrarás la respuesta a las dudas más frecuentes. Los fondos de inversión son un mundo que requiere tiempo y dedicación a la hora de sumergirse en él para depositar nuestros ahorros en alguna de sus múltiples opciones con el fin de obtener unos rendimientos en forma de beneficios derivados de las operaciones que los propios fondos realizan con nuestro capital.
Fondos de Renta Fija
Los fondos de inversión de renta fija, los cuales dependen de las variaciones de los tipos de interés, se han convertido en una herramienta financiera muy importante para muchos clientes que desean invertir su dinero en fondos de inversión con la finalidad de obtener unos rendimientos extras sin correr excesivos riesgos.
Fondos de Renta Variable
Los fondos de inversión de renta variable, los cuales dependen de las variaciones de los mercados bursátiles de todo el mundo, se han convertido en una herramienta financiera muy imporatante para muchos clientes que se consideran amantes de la bolsa y les encanta "jugar" en un mercado en el que la volatilidad está a la orden del día.
Fondos Garantizados
Los fondos de inversión garantizados son los fondos de inversión preferidos para muchos clientes que desean invertir su dinero en fondos de inversión con la finalidad de obtener unos rendimientos extras sin correr ningún tipo de riesgo. La duración de estos fondos suele ir de 1 año a 10 años, siendo 5 años la duración recomendada por los expertos.
Fondos Mixtos
Los fondos de inversión de renta variable mixta son los indicados para aquellos clientes que desean obtener mayores rendimientos que con un fondo de renta fija y que no quieren asumir tanto riesgo como muestran los fondos de tipo variable. Es la combinación idónea.
Otros Fondos
Existen otros fondos además de los fondos de inversión de renta fija, renta variable, mixto o garantizados. Estos fondos son:
- Fondos de Inversión Libre
Los fondos de inversión libre o hedge funds son sociedades que anteponen el rendimiento positivo frente a cualquier tipo de principio ya sea económico o moral. Invierten enormes cantidades de dinero realizando en ocasiones opreaciones especulativas con las que ganas dinero.
- Fondos de Inversión Inmobiliaria
Los fondos de inversión inmobiliarios ofrecen a los inversores la posibilidad de invertir en inmuebles con los que obtendrán unos rendimientos económicos derivados de los beneficios que se obtengan de los arrendamientos de los inmuebles a empresas y particulares.
- Fondos de Inversión Cotizados
Los fondos de inversión cotizados permiten al cliente la opción de invetir en fondos variables cuyos títulos se pueden vender o comprar durante el día.
- Fondos de Inversión Globales
Los fondos de inversión globales tienen como principal caracteristica que no se sabe en que se va a invertir el dinero hasta que no se decide, es decir, los clientes inversores aportan su capital y más tarde se decide la mejor opción para invertir el capital aportado por los inversores.